<h2>ภาพรวมธุรกิจเวลธ์ทั่วโลก ขยายตัวต่อเนื่องปีละไม่ต่ำกว่าร้อยละ 7 ขณะที่ในประเทศไทยมีอัตราการเติบโตร้อยละ 5 ต่อปี ปัจจุบันเวลธ์มีมูลค่ารวม 11 ล้านล้านบาท ถือเป็นธุรกิจที่สร้างการเติบโตให้กับ SCB ในปีที่ผ่านมา และปีนี้ประกาศเป้าหมายเป็นที่หนึ่งในธุรกิจเวลธ์ของไทย</h2>
สารัชต์ รัตนาภรณ์ ผู้จัดการใหญ่ ธนาคารไทยพาณิชย์ SCB กล่าวว่า ภาพรวมเวลธ์ (Wealth) ทั่วโลกคาดการณ์ว่ามีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่องปีละกว่าร้อยละ 7 จากปี 2561-2567 โดยเฉพาะในจีน และกลุ่มเอเชียแปซิฟิค ขณะที่ธุรกิจเวลธ์ในประเทศไทยมีอัตราการเติบโตต่อเนื่องเช่นเดียวกัน โดยคาดการณ์ว่าทรัพย์สินมีโอกาสเติบโตร้อยละ 5 ต่อปี โดยเฉพาะในกลุ่มบุคคลที่มีความมั่งคั่งระดับสูง (High Net Worth Individuals/ HNWIs) ขึ้นไป

<figure><img class="wp-image-42466 size-full" src="https://forbesthailand.com/wp-content/uploads/2021/03/สารัชต์-รัตนาภรณ์.jpg" alt="" width="600" height="400" /><figcaption> สารัชต์ รัตนาภรณ์ ผู้จัดการใหญ่ ธนาคารไทยพาณิชย์ SCB</figcaption></figure>

สำหรับปัจจัยที่ทำให้ภาพรวมเวลธ์มีการเติบโต เนื่องจากสภาพคล่องที่ล้นตลาด ทำให้อัตราดอกเบี้ยต่ำเป็นประวัติการณ์ ส่งผลให้นักลงทุนมองหาโอกาสการลงทุนรูปแบบใหม่ๆ ที่สร้างการเติบโตของสินทรัพย์ ประกอบกับช่วงที่ผ่านมาตลาดมีความผันผวนสูง จึงมีความต้องการมืออาชีพเข้ามาช่วยในการบริหารสินทรัพย์

ขณะเดียวกัน ในภาคธนาคาร หากเทียบกับธุรกิจสินเชื่อ เวลธ์ไม่มีความเสี่ยงเรื่องทุน ความเสี่ยงจากการปล่อยสินเชื่อ ประกอบกับด้วยสภาพการออมที่ต่ำ ซึ่งคิดเป็นสัดส่วนร้อยละ 31.8 ของจีดีพี สะท้อนให้เห็นถึงโอกาสการลงทุนใหม่ๆ ที่เพิ่มมากขึ้น รวมถึงปัจจุบันแม้สัดส่วนคนรวยในประเทศ จะมีสัดส่วนเพียงร้อยละ 10 ของจำนวนประชากร แต่มีสินทรัพย์คิดเป็นสัดส่วนถึงร้อยละ 87.5 ธุรกิจบริหารความมั่งคั่ง หรือ เวลธ์ จึงเป็นธุรกิจที่สร้างการเติบโตให้ทางธนาคาร

“ไทยพาณิชย์มองเห็นโอกาสการเติบโตของตลาด และฐานลูกค้าที่มีมากกว่า 16 ล้านคน จึงต่อยอดทำธุรกิจบริหารความมั่งคั่ง ช่วยวางแผนการเงินให้ลูกค้าอย่างครบวงจร ธุรกิจบริหารความมั่งคั่ง เป็นหนึ่งในยุทธศาสตร์ที่สร้างการเติบโตให้กับธนาคารอย่างยั่งยืนทดแทนธุรกิจเดิม” สารัชต์กล่าว

ธนาคารไทยพาณิชย์ ได้ดำเนินการตามยุทธศาสตร์ Wealth Transformation ตั้งแต่ปี 2560 ในปี 2563 ที่ผ่านมา SCB Wealth มีรายได้เติบโตสวนกระแสทั้งธุรกิจการลงทุนและธุรกิจประกัน สร้างผลกำไรให้ธนาคารเพิ่มขึ้นเป็นร้อยละ 15 เพิ่มจากปี 2560 ที่อยู่ร้อยละ 7 และคิดเป็นสัดส่วนร้อยละ 56 จากรายได้ที่มาจากค่าธรรมเนียมปีละประมาณ 4 หมื่นล้านบาท

“ภายใน 3 ปีข้างหน้า เราต้องการก้าวเป็นที่หนึ่งในใจลูกค้าเวลธ์ ภายใต้แนวคิด BEAT THE BENCHMARK เพื่อสร้างผลตอบแทนที่ดีที่สุดและเหนือกว่าผลตอบแทนเฉลี่ยของตลาด ให้คนไทยมีความรู้ ความเข้าใจ และสามารถเข้าถึงผลิตภัณฑ์และบริการด้านการเงินและการลงทุนอย่างเหมาะสม” สารัชต์ระบุ

&nbsp;

ตั้งเป้า AUM 1 ล้านล้านบาทปี 2566

เมธินี จงสฤษดิ์หวัง รองผู้จัดการใหญ่ สายงาน PRIVATE BANKING ธนาคารไทยพาณิชย์ กล่าวว่า ในปี (ลูกค้าสินทรัพย์ 50 ล้านบาทขึ้นไป) SCB PRIVATE BANKING ตั้งเป้ามูลค่าสินทรัพย์สุทธิที่อยู่ภายใต้การบริหาร (AUM) ของธนาคารเพิ่มเป็น 1 ล้านล้านบาท ภายใน 3 ปี หรือ ในปี 2566 จากปัจจุบันที่มีมูลค่ากว่า 8.5 แสนล้านบาท ซึ่งในจำนวนนี้ เป็น Investment AUM  (ไม่รวมเงินฝาก) ถึง 5.7 แสนล้านบาท

<figure><img class="wp-image-42465 size-full" src="https://forbesthailand.com/wp-content/uploads/2021/03/เมธินี-จงสฤษดิ์หวัง.jpg" alt="" width="600" height="400" /><figcaption> เมธินี จงสฤษดิ์หวัง รองผู้จัดการใหญ่ สายงาน PRIVATE BANKING ธนาคารไทยพาณิชย์</figcaption></figure>

สำหรับปี 2563 ที่ผ่านมา SCB PRIVATE BANKING สามารถสร้างผลตอบแทนจากการบริหารพอร์ตการลงทุนในความเสี่ยงระดับปานกลางให้ลูกค้าได้สูงถึงร้อยละ 14.9 ในระยะเวลา 1 ปี (1 ม.ค. – 31 ธ.ค. 2563) จาก service-led เป็น advisory-led relationship ด้วยแผนบริหารการเงินการลงทุนที่ออกแบบเป็นพิเศษเฉพาะลูกค้าแต่ละราย (Personalized Asset  Allocation) โดยขณะนี้มีฐานลูกค้าอยู่ประมาณ 3.4 แสนราย โดยจะเน้นเพิ่มมูลค่าสินทรัพย์เพื่อเพิ่มรายได้ค่าธรรมเนียมที่สูงขึ้น ไม่เน้นขยายจำนวนลูกค้า

ทั้งนี้ การเติบโตของสินทรัพย์ในธุรกิจ Wealth ของธนาคารปัจจุบันมีมูลค่ารวมราว 2 ล้านล้านบาท ซึ่งคิดเป็นสัดส่วนร้อยละ 12 ของมูลค่ารวมของตลาดที่ 11 ล้านล้านบาท โดยในปี 2564 ธนาคารได้ตั้งเป้า AUM ของ Wealth เติบโตร้อยละ 10-12 โดยแบ่งลูกค้าออกเป็น 3 กลุ่มหลัก ได้แก่ ลูกค้า SCB PRIME มีสินทรัพย์ 2-10 ล้านบาท กลุ่ม SCB FIRST มีสินทรัพย์ 10-50 ล้านบาท และกลุ่ม SCB PRIVATE BANKING มีสินทรัพย์ 50 ล้านบาทขึ้นไป

สำหรับกลยุทธ์ในการผลักดันธุรกิจบริหารความมั่งคั่ง (Wealth Management) เพื่อสร้างการเติบโตและรายได้ค่าธรรมเนียมให้กับธนาคารทดแทนรายได้แบบเดิม ภายใต้แนวคิด “BEAT THE BENCHMARK” จะมุ่งเน้นใน 3 แกนหลักสำคัญ ได้แก่

1) Wealth Preservation วางแผนต่อยอดความมั่งคั่งส่วนบุคคลให้กับลูกค้า ด้วยผลิตภัณฑ์ที่หลากหลายและทีมที่ปรึกษาด้านการเงินการลงทุนส่วนบุคคลระดับมืออาชีพ 2) Wealth Creation บริการที่ปรึกษาด้านธุรกิจ เน้นการสร้างความมั่งคั่งในทุกโอกาสการลงทุนแบบใหม่ เสริมสร้างสภาพคล่องเพื่อสร้างความมั่งคั่ง และ 3) SCB Financial Group ผสานความแข็งแกร่งของกลุ่มไทยพาณิชย์ ครบเครื่องทั้งด้านองค์ความรู้ ความชำนาญ และประสบการณ์ของทีม Wealth Management ที่มีกว่า 800 คน

อ่านเพิ่มเติม: <a href="https://forbesthailand.com/news/marketing/tvd-%E0%B9%80%E0%B8%9B%E0%B8%B4%E0%B8%94%E0%B8%81%E0%B8%A5%E0%B8%A2%E0%B8%B8%E0%B8%97%E0%B8%98%E0%B9%8C%E0%B8%82%E0%B8%B2%E0%B8%A2%E0%B8%AA%E0%B8%B4%E0%B8%99%E0%B8%84%E0%B9%89%E0%B8%B2-24-%E0%B8%8A.html">TVD เปิดกลยุทธ์ขายสินค้า 24 ชั่วโมง</a>

<hr />

<a href="https://www.facebook.com/ForbesThailandMagazine/">ไม่พลาดเรื่องราวน่าสนใจอื่นๆ ของเรา ติดตามเราได้ที่เฟซบุ๊ก Forbes Thailand Magazine</a>

SCB ชิงผู้นำตลาดเวลธ์ 11 ล้านล้านบาท

<h2>ภาพรวมการลงทุน หลังการแพร่ระบาดของเชื้อไวรัสโคโรนา 2019 ทำให้ตลาดเงินตลาดทุนทั่วโลกอยู่ในภาวะตื่นตระหนกนักลงทุนเทขายทั้งหุ้น ตราสารหนี้ เพื่อถือเงินสด และหันไปลงทุนในสินทรัพย์ปลอดภัย เช่น ทองคำนอกจากนี้ ยังถูกซ้ำเติมด้วยสงครามราคาน้ำมันทำให้บรรยากาศการลงทุนเลวร้าย</h2>
ภาพรวมการลงทุน หลังการระบาดของเชื้อไวรัสโคโรนา 2019 ก่อให้เกิดวิกฤตเศรษฐกิจโลกครั้งใหญ่ กองทุนการเงินระหว่างประเทศไอเอ็มเอฟ (IMF) คาดการณ์ (16 เมษายน 2563) ว่า เศรษฐกิจโลกปีนี้ จะประสบวิกฤตการเงินครั้งเลวร้ายที่สุดนับตั้งแต่เกิดภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้ง ใหญ่(Great Depression) ซึ่ง IMF คาดว่า เศรษฐกิจโลกจะหดตัว หรือติดลบร้อยละ 3 ในปีนี้ จากที่คาดการณ์ในเดือนมกราคมว่า ผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) ทั่วโลกจะขยายตัวราวร้อยละ 3.3

นอกจากนี้ IMF ยังคาดการณ์การเติบโตทางเศรษฐกิจของภูมิภาคเอเชียในปี 2563 จะมีแนวโน้มขยายตัวเป็นศูนย์ ซึ่งจะถือเป็นครั้งแรกในรอบ 60 ปี โดยสถานการณ์นับว่าเลวร้ายกว่าวิกฤตการเงินโลกปี 2008 (พ.ศ. 2551) ที่มีชนวนมาจากการล้มละลายของวาณิชธนกิจยักษ์ใหญ่ของสหรัฐอเมริกา “Lehman Brothers” ซึ่งขณะนั้นอัตราการเติบโตเฉลี่ยของภูมิภาคยังอยู่ที่ร้อยละ 4.7 และร้อยละ 1.3 ในช่วงวิกฤตการเงินเอเชียเมื่อปลายทศวรรษ 1990

<img class="alignnone size-full wp-image-32265" src="https://forbesthailand.com/wp-content/uploads/2020/07/ภาพรวมการลงทุน04.jpg" alt="" width="600" height="368" />

ตลาดหุ้นโลกมีโอกาสปรับตัวลงอีก

คมศร ประกอบผล หัวหน้าศูนย์วิเคราะห์เศรษฐกิจและกลยุทธ์ทิสโก้ หรือ TISCO ESU มีมุมมองต่อตลาดหุ้นว่า ได้เข้าสู่ภาวะตลาดช่วงขาลง หรือตลาดหมี (Bear Market) แล้ว โดยได้ยกตัวอย่างตลาดหุ้นสหรัฐอเมริกาว่า ถ้านับจากสงครามโลกครั้งที่ 2 ตลาดหุ้นเกิดวิกฤตรวม 9 ครั้ง หากพิจารณาเปอร์เซ็นต์ที่ตลาดหุ้นสหรัฐอเมริกาปรับตัวลง มีตั้งแต่ร้อยละ 20 ขึ้นไป แย่สุดปรับตัวลงร้อยละ 57 ช่วงวิกฤตซับไพรม์ของสหรัฐอเมริกา

“ตลาดหุ้นที่เป็นภาวะหมี ดัชนีจะค่อยๆ ไหลลงไปเรื่อยๆ จนกว่าจะเห็นสัญญาณเศรษฐกิจฟื้นตัว จากนั้นตลาดหุ้นก็จะปรับตัวขึ้น”

สำหรับวิกฤต COVID-19 นี้ สถานการณ์ความตกต่ำที่ใกล้เคียงที่สุด คือ วิกฤตแบล็กมันเดย์ ในปี 1987 (พ.ศ. 2530) ที่ตลาดหุ้นสหรัฐอเมริกาปรับตัวลงแรง จากนั้นรีบาวด์ขึ้นไปร้อยละ 10-20 และถ้าพิจารณาจากเหตุการณ์ต้นแบบครั้งแบล็กมันเดย์ ก็เชื่อว่าตลาดจะผันผวนรุนแรงไปอีกสักระยะ

นอกจากนี้ คมศรให้ความเห็นว่า การปรับตัวลงของตลาดรอบนี้ (เดือนมีนาคม) ประมาณร้อยละ 34 ซึ่งใกล้เคียงกับตลาดหมีทั้งหมด โดยตลาดหุ้นที่ปรับตัวขึ้นในช่วงหนึ่งอาจจะสะท้อนความคาดหวังของนักลงทุนว่าการระบาดของไวรัสโควิด-19 จะจบ แต่รอบนี้มีแนวโน้มแตกต่างออกไป เนื่องจากตลาดหุ้นลงเร็ว และอาจส่งผลกระทบฉุดภาวะเศรษฐกิจให้ลดลงด้วย ซึ่งถือเป็นความเสี่ยงในการลงทุน ทั้งยังมองว่าตลาดมีโอกาสแย่กว่าการคาดการณ์

“การที่ตลาดฟื้นตัวรอบนี้จึงมีโอกาสที่จะปรับตัวลงอีก เนื่องจากตัวเลขเศรษฐกิจโลกยังจะตกต่ำต่อไปอีกระยะหนึ่ง”

ดังนั้น การที่ตลาดหุ้นสหรัฐอเมริกาปรับตัวลงรอบนี้ราวร้อยละ 34 ซึ่งเป็นค่าเฉลี่ยของตลาดขาลงทั้งหมด แต่หากเทียบเคียงกับช่วงวิกฤตปี 2551 และปี 2543 การปรับตัวลงของตลาดหุ้นสหรัฐอเมริการอบนี้อาจยังไม่พอซึ่งมีความเป็นไปได้ที่อาจจะลงไปในระดับร้อยละ 40-50 เนื่องจากเหตุการณ์ครั้งนี้ไม่เคยเกิดขึ้นมาก่อน ทำให้คาดการณ์ได้ยากโดยเฉพาะหากยังไม่ค้นพบคำตอบว่า ปัจจัยวิกฤตโควิด-19 จะคลี่คลายลงอย่างแท้จริงหรือจะกลับมาระบาดซ้ำอีกเมื่อใด

<img class="alignnone size-full wp-image-32264" src="https://forbesthailand.com/wp-content/uploads/2020/07/ภาพรวมการลงทุน03.jpg" alt="" width="600" height="370" />

หุ้นเทคฯ-เฮลท์แคร์ปลอดโควิด-19

หากมองในระยะสั้นช่วงครึ่งปีแรก การปรับตัวขึ้นของตลาดหุ้นในรอบนี้ยังไม่สามารถระบุได้ว่าเป็นขาขึ้นที่ชัดเจน ส่วนการลงทุนในระยะยาว 3-5 ปี จะเห็นได้ว่าการระบาดของโควิด-19 เป็นโอกาสดีของธุรกิจกลุ่มเทคโนโลยีที่ได้รับผลดีจากพฤติกรรมการใช้ชีวิตของคนที่เปลี่ยนไป เช่นการทำงานที่บ้าน ช็อปปิ้งออนไลน์ เป็นต้น

สำหรับหุ้นในกลุ่มที่น่าลงทุน นอกจากหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีแล้ว ยังมีหุ้นกลุ่มบริการทางการแพทย์ (Healthcare) เนื่องจากผู้บริโภคหันมาให้ความสนใจกับสุขภาพและคุณภาพชีวิตที่ห่างไกลโรค ทั้งภาครัฐและเอกชนมีการลงทุนด้านเฮลท์แคร์ ภาครัฐจะต้องมีการวางแผนป้องกันโรคระบาดครั้งต่อไป เช่นเดียวกับภาคเอกชนที่คาดว่าจะมีการเพิ่มงบลงทุนในธุรกิจเฮลท์แคร์เช่นกัน

ขณะเดียวกัน หัวหน้าศูนย์วิเคราะห์เศรษฐกิจและกลยุทธ์ทิสโก้ยังชี้ให้เห็นโอกาสการลงทุนที่จะเกิดขึ้นหลังโควิด-19 คือเรื่องห่วงโซ่อุปทาน หรือซัพพลายเชน ที่เชื่อมโยงกันทั้งโลก ตั้งแต่จีนเปิดประเทศมาผู้ประกอบการก็หันไปตั้งฐานการผลิตที่จีน ซึ่งที่ผ่านมาซัพพลายเชนจะยาวมาก

ยกตัวอย่าง การผลิตสินค้าหนึ่งชิ้น ที่เดิมวัตถุดิบจะวนกระจายสู่ฐานการผลิตต่างๆ กันทั่วโลกก่อนไปรวมกันที่จีน ซึ่งเมื่อเกิดเหตุการณ์โรคระบาดครั้งนี้ จึงทำให้โลกตระหนักถึงความเสี่ยงในกรณีที่มีเหตุการณ์หรือสถานการณ์ที่ไม่คาดคิดเช่นในเวลานี้และอาจทำให้ทั้งโลกต้องหยุดชะงักหรือไม่สามารถขับเคลื่อนต่อไปได้ ดังนั้นในอนาคตจึงมีแนวโน้มที่จะตัดห่วงโซ่ซัพพลายเชนออก เพื่อลดความเสี่ยง

“เรื่องซัพพลายเชนเริ่มมีปัญหาตั้งแต่สงครามการค้าระหว่างจีนกับสหรัฐอเมริกาที่มีการใช้กำแพงภาษี ก็ทำให้ผู้ประกอบการมองว่า การผลิตที่จีนเริ่มไม่คุ้มจากต้นทุนที่เพิ่มขึ้น จึงทำให้มีการย้ายฐานผลิตเพื่อหนีกำแพงภาษี แต่หลังจากนี้ จะไม่ใช่เพียงการหนีกำแพงภาษีอย่างเดียวแล้ว แต่เป็นการหนีโรคระบาด และความเสี่ยงเรื่องซัพพลายเชน โดยหันไปตั้งฐานการผลิตที่ผู้บริโภคอาศัยอยู่จริงๆ”

สำหรับการลงทุนในตลาดหุ้น มองว่าตลาดหุ้นที่พัฒนาแล้วน่าลงทุนกว่าตลาดเกิดใหม่ โดยเฉพาะอย่างยิ่งในประเด็นแนวโน้มเรื่องซัพพลายเชนหลัง โควิด-19

อย่างไรก็ตามตลาดการผลิตในจีนก็ใช่ว่าจะหายไปเสียทั้งหมด ฐานผลิตส่วนใหญ่ในจีนก็ยังมีอยู่ เชื่อว่าจีนจะไม่เสียประโยชน์จากปัจจัยเรื่องซัพพลายเชนที่เปลี่ยนไปเพราะจีนมีผู้บริโภคในประเทศ ส่วนประเทศที่จะเสียประโยชน์จากการย้ายฐานผลิตคือประเทศที่เป็นฐานการผลิตเพื่อการส่งออกเป็นหลัก เช่น ไทย เวียดนาม และอินโดนีเซีย เป็นต้น

“ปัจจัยเรื่องซัพพลายเชนจะทำให้ความสามารถในการกระตุ้นเศรษฐกิจของประเทศที่พัฒนาแล้ว มีศักยภาพมากกว่าประเทศที่เป็นตลาดเกิดใหม่”

&nbsp;

อ่านเพิ่มเติม: <a href="https://forbesthailand.com/commentaries/special-report/%E0%B8%AB%E0%B8%B8%E0%B9%89%E0%B8%99%E0%B9%84%E0%B8%AD%E0%B8%9E%E0%B8%B5%E0%B9%82%E0%B8%AD-%E0%B8%A3%E0%B8%B0%E0%B8%94%E0%B8%B1%E0%B8%9A-%E0%B9%81%E0%B8%A1%E0%B9%88%E0%B9%80%E0%B8%AB%E0%B8%A5.html">หุ้นไอพีโอ ระดับ “แม่เหล็ก” ความเชื่อมั่นตลาดทุนไทย</a>

<hr />

<a href="https://bit.ly/3dp757n">คลิกอ่านบทความทางด้านธุรกิจการลงทุนได้ที่ นิตยสาร Forbes Thailand ฉบับพิเศษ "Wealth Management &amp; Investing 2020" ในรูปแบบ e-magazine</a>

<a href="https://bit.ly/2NMoJqO"><img class="alignnone wp-image-31881 size-medium" src="https://forbesthailand.com/wp-content/uploads/2020/07/Wealth-Management-Investing-2020-01-229x300.jpg" alt="ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย " width="229" height="300" /></a>

&nbsp;

&nbsp;

News

Forbes lists

World

Leaderboard

Commentaries

Forbes life

Events